Logo WCR Consulting
WCR Consulting

Лицензирование криптопроектов в Германии

Лицензирование криптопроектов в Германии

Почему Германия?

Германия — одна из самых надёжных и престижных юрисдикций для лицензирования криптопроектов в Европе. Эту страну выбирают благодаря высокой степени правовой определённости, чёткому регулированию цифровых активов и международному авторитету немецкого финансового регулятора BaFin.

Лицензия, выданная в Германии, автоматически повышает доверие со стороны инвесторов, банков и институциональных партнёров, а также даёт право оказывать услуги во всех странах ЕС благодаря механизму “passporting”. Это особенно актуально в свете грядущего внедрения европейского регулирования MiCA, к которому BaFin уже сегодня предъявляет требования, максимально приближенные к новым стандартам.
Обсудить проект

Типы криптолицензий в Германии

Германия предлагает одну из самых строгих, но уважаемых систем регулирования криптовалютной деятельности в Европе. Все лицензии для криптопроектов выдаются федеральным финансовым регулятором BaFin и обеспечивают высокий уровень правовой защиты как для пользователей, так и для инвесторов. В зависимости от модели проекта — будь то кастодиальный сервис, брокер, торговая платформа или провайдер платёжных решений — существуют разные типы лицензий. Ниже вы найдёте обзор ключевых видов лицензий, доступных в Германии, с описанием их назначения и примеров применения.
Регулятор: BaFin

Назначение: Хранение цифровых активов от имени клиентов с соблюдением требований по IT-безопасности, аудиту и отчётности.

Примеры проектов: Кастодиальные сервисы, криптокошельки с мультидоступом, платформы с внутренним cold storage.
Регулятор: BaFin

Назначение: Торговля криптоактивами от имени компании и за собственный счёт. Подходит для проектов без обслуживания сторонних клиентов.

Примеры проектов: OTC-дески, маркетмейкеры, хедж-фонды, криптовалютные трейдинговые структуры.
Регулятор: BaFin

Назначение: Оказание финансовых услуг в сфере цифровых активов — включая брокерские операции, управление активами, инвестиционные рекомендации.

Примеры проектов: Криптоброкеры, платформы с токенизированными портфелями, инвестиционные маркетплейсы.
Регулятор: BaFin

Назначение: Выпуск и обслуживание электронных денег, платёжных систем и кошельков, интеграция с банковской системой (SEPA, IBAN).

Примеры проектов: Fiat on/off ramp платформы, нео-банки, проекты с токенами, обеспеченными фиатом.
Регулятор: BaFin / ESMA

Назначение: Унифицированная лицензия CASP для всей территории ЕС, которая охватывает хранение, обмен, брокерские услуги, выпуск токенов и другие криптооперации.

Примеры проектов: Все лицензируемые криптоплатформы под MiCA — от кошельков до токенизационных решений.
WCR Consulting оказывает полное сопровождение по анализу вашего проекта, выбору оптимальной юрисдикции, регистрации компании и получению нужной лицензии.
Германия предлагает одну из самых строгих, но уважаемых систем регулирования криптовалютной деятельности в Европе. Все лицензии для криптопроектов выдаются федеральным финансовым регулятором BaFin и обеспечивают высокий уровень правовой защиты как для пользователей, так и для инвесторов. В зависимости от модели проекта — будь то кастодиальный сервис, брокер, торговая платформа или провайдер платёжных решений — существуют разные типы лицензий. Ниже вы найдёте обзор ключевых видов лицензий, доступных в Германии, с описанием их назначения и примеров применения.
Регулятор: BaFin

Назначение: Хранение цифровых активов от имени клиентов с соблюдением требований по IT-безопасности, аудиту и отчётности.

Примеры проектов: Кастодиальные сервисы, криптокошельки с мультидоступом, платформы с внутренним cold storage.
Регулятор: BaFin

Назначение: Торговля криптоактивами от имени компании и за собственный счёт. Подходит для проектов без обслуживания сторонних клиентов.

Примеры проектов: OTC-дески, маркетмейкеры, хедж-фонды, криптовалютные трейдинговые структуры.
Регулятор: BaFin

Назначение: Оказание финансовых услуг в сфере цифровых активов — включая брокерские операции, управление активами, инвестиционные рекомендации.

Примеры проектов: Криптоброкеры, платформы с токенизированными портфелями, инвестиционные маркетплейсы.
Регулятор: BaFin

Назначение: Выпуск и обслуживание электронных денег, платёжных систем и кошельков, интеграция с банковской системой (SEPA, IBAN).

Примеры проектов: Fiat on/off ramp платформы, нео-банки, проекты с токенами, обеспеченными фиатом.
Регулятор: BaFin / ESMA

Назначение: Унифицированная лицензия CASP для всей территории ЕС, которая охватывает хранение, обмен, брокерские услуги, выпуск токенов и другие криптооперации.

Примеры проектов: Все лицензируемые криптоплатформы под MiCA — от кошельков до токенизационных решений.
WCR Consulting оказывает полное сопровождение по анализу вашего проекта, выбору оптимальной юрисдикции, регистрации компании и получению нужной лицензии.

Основные требования к лицензированию в Германии

Проект должен быть оформлен в виде немецкой компании, чаще всего GmbH или UG. Учредителями могут выступать как резиденты, так и нерезиденты, но директор или как минимум один управляющий должен быть налоговым резидентом ЕС.
Требования к размеру уставного капитала зависят от типа лицензии:
  • от €50,000 — для лицензий custody, brokerage и финансовых услуг;
  • от €125,000 — для proprietary trading (торговля от собственного имени);
  • до €350,000 — для лицензии на электронные деньги (ZAG).
Капитал должен быть полностью внесён на счёт немецкого банка до подачи заявки.
Для подачи заявки необходимо назначить ключевых специалистов:
  • Директор (Managing Director), желательно с опытом в финтехе, юридическом или банковском секторе;
  • Офицер по борьбе с отмыванием средств (MLRO);
  • Compliance Officer — может быть внутренним или внешним консультантом.
BaFin требует, чтобы эти лица обладали соответствующей квалификацией и репутацией. Один из них должен быть резидентом ЕС.
Компания должна разработать полный пакет внутренних политик, включая:
  • AML-политику по стандартам BaFin и FATF;
  • Политику Know Your Customer (KYC);
  • Процедуры оценки клиентских рисков (Risk Scoring);
  • Внутренние регламенты по комплаенсу и управлению рисками.
Эти документы подаются вместе с заявкой и регулярно обновляются после получения лицензии.
BaFin предъявляет жёсткие требования к технической устойчивости криптоплатформ:
  • Необходимо предоставить описание IT-архитектуры проекта;
  • Описать планы по защите данных, резервному копированию и Disaster Recovery;
  • Провести или запланировать аудит по стандартам BAIT (банковская ИТ-безопасность).
Также важно продемонстрировать, что данные пользователей хранятся в безопасной среде, предпочтительно на территории ЕС.
В заявке на получение лицензии необходимо раскрыть:
  • Детальное описание бизнес-модели и целевых клиентов;
  • Дорожную карту развития продукта и технической платформы;
  • Информацию о происхождении капитала, инвесторах и источниках дохода;
  • Документы, подтверждающие деловую репутацию бенефициаров.
BaFin проверяет соответствие модели законам о ценных бумагах, финансах и защите потребителей.
Для подачи на криптолицензию необходимо подготовить:
  • Учредительные документы компании (устав, регистрация, структура владения);
  • Бизнес-план с финансовыми прогнозами;
  • AML/KYC политика, внутренние регламенты, комплаенс-документы;
  • Техническое описание платформы (IT Overview);
  • Документы о квалификации и благонадёжности ключевых лиц.
Документы подаются на немецком или английском языке в зависимости от практики BaFin.
Получение криптолицензии в Германии требует комплексной подготовки — как в юридической, так и в технической части. BaFin предъявляет высокие требования к прозрачности бизнеса, квалификации команды, надёжности IT-систем и внутреннему контролю. Однако при должной проработке всех аспектов лицензирование в Германии открывает доступ к одному из самых стабильных и уважаемых финансовых рынков Европы.
Проект должен быть оформлен в виде немецкой компании, чаще всего GmbH или UG. Учредителями могут выступать как резиденты, так и нерезиденты, но директор или как минимум один управляющий должен быть налоговым резидентом ЕС.
Требования к размеру уставного капитала зависят от типа лицензии:
  • от €50,000 — для лицензий custody, brokerage и финансовых услуг;
  • от €125,000 — для proprietary trading (торговля от собственного имени);
  • до €350,000 — для лицензии на электронные деньги (ZAG).
Капитал должен быть полностью внесён на счёт немецкого банка до подачи заявки.
Для подачи заявки необходимо назначить ключевых специалистов:
  • Директор (Managing Director), желательно с опытом в финтехе, юридическом или банковском секторе;
  • Офицер по борьбе с отмыванием средств (MLRO);
  • Compliance Officer — может быть внутренним или внешним консультантом.
BaFin требует, чтобы эти лица обладали соответствующей квалификацией и репутацией. Один из них должен быть резидентом ЕС.
Компания должна разработать полный пакет внутренних политик, включая:
  • AML-политику по стандартам BaFin и FATF;
  • Политику Know Your Customer (KYC);
  • Процедуры оценки клиентских рисков (Risk Scoring);
  • Внутренние регламенты по комплаенсу и управлению рисками.
Эти документы подаются вместе с заявкой и регулярно обновляются после получения лицензии.
BaFin предъявляет жёсткие требования к технической устойчивости криптоплатформ:
  • Необходимо предоставить описание IT-архитектуры проекта;
  • Описать планы по защите данных, резервному копированию и Disaster Recovery;
  • Провести или запланировать аудит по стандартам BAIT (банковская ИТ-безопасность).
Также важно продемонстрировать, что данные пользователей хранятся в безопасной среде, предпочтительно на территории ЕС.
В заявке на получение лицензии необходимо раскрыть:
  • Детальное описание бизнес-модели и целевых клиентов;
  • Дорожную карту развития продукта и технической платформы;
  • Информацию о происхождении капитала, инвесторах и источниках дохода;
  • Документы, подтверждающие деловую репутацию бенефициаров.
BaFin проверяет соответствие модели законам о ценных бумагах, финансах и защите потребителей.
Для подачи на криптолицензию необходимо подготовить:
  • Учредительные документы компании (устав, регистрация, структура владения);
  • Бизнес-план с финансовыми прогнозами;
  • AML/KYC политика, внутренние регламенты, комплаенс-документы;
  • Техническое описание платформы (IT Overview);
  • Документы о квалификации и благонадёжности ключевых лиц.
Документы подаются на немецком или английском языке в зависимости от практики BaFin.
Получение криптолицензии в Германии требует комплексной подготовки — как в юридической, так и в технической части. BaFin предъявляет высокие требования к прозрачности бизнеса, квалификации команды, надёжности IT-систем и внутреннему контролю. Однако при должной проработке всех аспектов лицензирование в Германии открывает доступ к одному из самых стабильных и уважаемых финансовых рынков Европы.

Преимущества лицензирования в Германии

Отсутствие налога на прибыль
Доверие со стороны банков и инвесторов
Немецкая юрисдикция воспринимается как одна из самых надёжных в Европе. Это упрощает открытие банковских счетов, подключение платёжных шлюзов и работу с институционалами.
Международное признание и репутация
Регистрация, признанная по всему ЕС
Лицензия от BaFin позволяет использовать механизм passporting — оказывать услуги клиентам в других странах Европейского союза без повторного лицензирования.
Продуманная регуляторная база
Чёткое правовое регулирование

Регулирование криптоактивов в Германии чётко определено. BaFin официально признаёт криптовалюту как финансовый инструмент, что позволяет действовать легально и прозрачно.
Разнообразие подходящих зон
Подготовка к MiCA

Лицензирование по немецким стандартам уже сегодня учитывает будущие требования Регламента MiCA, что облегчает переход к общеевропейской CASP-лицензии в 2026 году.
Поддержка институциональных партнёров
Упрощённый комплаенс после получения статуса
После получения лицензии многие процессы стандартизированы: отчётность, взаимодействие с BaFin и обновление политик происходят по установленной процедуре.

Лояльность к Web3 и инновациям
Привлечение инвесторов и команд
Наличие лицензии в Германии значительно повышает шансы на привлечение инвестиций, в том числе от фондов, ориентированных на регулируемые проекты.

Какие проекты можно зарегистрировать в Германии?

01
Кастодиальные платформы (Crypto Custody)


Проекты, предлагающие хранение криптовалют и токенов от имени клиентов. Требуется лицензия от BaFin с высоким уровнем требований к IT-безопасности, внутренним политикам и резервному копированию.
02
OTC-дески и трейдинговые структуры (Proprietary Trading)


Компании, торгующие криптоактивами от собственного имени. Это может быть профессиональный OTC-сервис, маркетмейкер или хедж-фонд с внутренней ликвидностью. Не обслуживают клиентов напрямую.
03
Криптоброкеры и инвестиционные платформы (Financial Services Licence, § 32 KWG)
Проекты, предоставляющие услуги по покупке, продаже и консультированию клиентов в сфере цифровых активов. Обязательна лицензия финансового посредника и внедрение процедур AML/KYC.
04
Fiat on/off ramp-сервисы (E-Money / ZAG Licence)

Сервисы, которые обеспечивают ввод и вывод фиатных средств (SEPA, IBAN, банковские карты) при взаимодействии с криптоактивами. Требуется лицензия поставщика электронных денег.
05
Платформы токенизации активов (Asset Tokenization Platforms)

Проекты, выпускающие токены, обеспеченные недвижимостью, долями в компаниях или долговыми инструментами. Необходима юридическая оценка модели — возможна подача по § 32 KWG или через партнёрскую платформу.
06
Поставщики криптоуслуг по MiCA (с 2026 года)

Комплексные криптоплатформы, которые планируют обслуживать клиентов по всей территории ЕС. После внедрения MiCA потребуется получение CASP-лицензии, охватывающей хранение, обмен, выпуск и приём криптоактивов.

Почему выбирают WCR Consulting

Опыт лицензирования криптопроектов в ЕС
Мы успешно сопровождали проекты в Германии, Литве, Эстонии и других странах ЕС, помогая клиентам получить лицензии custody, brokerage, e-money и консультационные.
Комплексная правовая проработка
Мы анализируем бизнес-модель, адаптируем её под требования BaFin и подготавливаем всю юридическую документацию — от AML-политик до IT-описания.
Работаем с нерезидентами
WCR Consulting сопровождает клиентов из любых стран: подбираем локальных директоров, партнёров и квалифицированных лиц, необходимых для подачи в BaFin.
Партнёрская сеть в Германии
Работаем напрямую с немецкими нотариусами, бухгалтерами, аудиторами и IT-провайдерами, обеспечивая слаженный процесс подготовки и подачи.

Полезные документы

Чек-лист

Чек-лист: Готовность криптопроекта к лицензированию в Германии

Пошаговый чек-лист, позволяющий оценить готовность проекта к подаче заявки в BaFin. Содержит ключевые пункты по юридической структуре, персоналу, финансовым требованиям, внутренним политикам и IT-безопасности. Подходит для самопроверки перед стартом лицензирования.


  • PDF документ
Скачать

Гайд

Гайд: Как пройти проверку BaFin



Подробное руководство по процессу получения криптолицензии в Германии. Описаны этапы взаимодействия с регулятором: подготовка бизнес-модели и документов, формирование команды, общение с BaFin, подача заявки и финальное утверждение. Подходит как для стартапов, так и для зрелых проектов.

  • PDF документ
Скачать

Таблица

Таблица: Типы криптолицензий в Германии


Сравнительная таблица актуальных видов криптолицензий в Германии: Custody, Brokerage, Proprietary Trading, E-Money, MiCA. Указаны назначение лицензии, регулятор, примеры применимых бизнес-моделей и особенности каждой категории. Используется для выбора подходящей лицензии под проект.


  • PDF документ
Скачать

Часто задаваемые вопросы (FAQ)

Какая форма компании подходит для получения криптолицензии в Германии?
Для подачи в BaFin чаще всего используется юридическая форма GmbH (аналог ООО). Также возможно использование UG — упрощённой формы с меньшим уставным капиталом, но она требует последующего преобразования в GmbH.
Обязательно ли быть резидентом Германии, чтобы получить лицензию?
Нет, учредители и владельцы компании могут быть нерезидентами. Однако по требованию BaFin директор и ключевые сотрудники (например, MLRO и комплаенс-офицер) должны быть налоговыми резидентами ЕС и иметь релевантный опыт.
Какой минимальный капитал нужен для лицензирования?
Минимальный капитал зависит от типа лицензии:
– от €50,000 для custody и brokerage;
– от €125,000 для proprietary trading;
– до €350,000 для лицензии e-money (ZAG).
Капитал должен быть полностью внесён на банковский счёт до подачи заявки.
Сколько времени занимает процесс получения лицензии?
Полный процесс от подготовки до получения лицензии BaFin обычно занимает 6–12 месяцев, включая подготовку документов, подачу заявки и взаимодействие с регулятором.
Можно ли подавать на MiCA лицензию уже сейчас?
Пока нет. MiCA вступает в силу поэтапно до конца 2026 года. На данный момент криптопроекты подают заявку по текущим немецким стандартам. После внедрения MiCA предусмотрен переходный режим (transitional period) для лицензированных компаний.
Какие типы проектов чаще всего лицензируются в Германии?
Наиболее распространены:
– кастодиальные платформы (хранение средств);
– брокерские и инвестиционные сервисы;
– OTC-дески и маркетмейкеры;
– платёжные платформы с фиатом (on/off ramp);
– токенизация активов (недвижимость, ценные бумаги и пр.).

Свяжитесь с нами

Оставьте заявку на консультацию

Расскажите о своём проекте, и мы подберём оптимальную стратегию лицензирования в Сальвадоре. Наши юристы свяжутся с вами в течение одного рабочего дня.
[floform id=7876]

Статьи по теме

  • Правила МФЦА по ведению учета иностранной рабочей силы
  • Регистрация IT-компании в Astana Hub в 2024 году.
  • Registration of a crypto company in the AIFC